机构办理股票重新开户：约定购回业务材料清单

<杠杆炒股平台>机构办理股票重新开户：约定购回业务材料清单

4、 机构客户申请开展约定购回式业务需要提交哪些材料？

4、 机构客户申请开展约定购回式业务需要提交哪些材料？

答：机构客户应提交以下申请材料：

（1）《约定购回式证券交易业务申请表（机构适用）》；

（2）普通证券账户卡；

（3）有效的营业执照（副本）及有效的组织机构代码证书（副本）；

（4）法定代表人或负责人身份证明；法定代表人授权委托书，授权委托人身份证明，授权委托人联系资料，授权委托人无市场禁入承诺书；

（5）税务部门年检合格的税务登记证明；

（6）办公地址证明；

（7）公司章程或企业组织文件；

（8）《约定购回式证券交易业务知识及风险承受能力测试卷》；

（9）法定代表人或负责人、企业董事会成员和主要负责人、财务负责人、委托代理人名单和签字样本；

（10）有限责任公司、股份有限公司、合资合作企业或承包经营企业的，出具同意申请约定购回式证券交易业务的决议、文件或具有同等法律效力的文件或证明；

（11）近三个年度财务报告和审计报告及申请前一个月度财务报告。成立不足三年的企业提交与其成立年限相当的财务和会计报表；

（12）中国人民银行、其他资信机构出具的信用评估（级）报告。机构客户必须提供上述所有资料。客户需同时提供原件及复印件，复印件要求加盖公章。

5、 哪些证券即使在标的证券池中，也不能接受作为标的证券？哪些特殊证券可以交易但有限制条件？

答：公司不接受B股、非流通股、限售流通股和个人持有的解除限售存量股票及持有该存量股的账户通过二级市场买入的该品种流通股等不得用于约定购回式证券交易。

如上市公司的董事、监事、高级管理人员或持有上市公司股份5%以上的股东，将其持有的该上市公司股票进行约定购回式证券交易的，购回交易的期限不得低于6 个月，且不得违反法律法规有关短线交易的规定。如果提前购回使得期限低于6 个月的，应当通过现金了结。

6、 客户参与约定购回式证券交易后还可买入未购回的标的证券吗？

答：能。交易所规定：在待购回期间不得违反法律法规、中国证监会部门规章以及交易所业务规则的规定在二级市场买入标的证券。

7、 约定购回式证券交易业务的特点是什么？

答：该业务特点大概有以下几点：

(1) 融资到款效率高：T日交易，T+2日可用可取；

(2) 资金用途不受限：可供场内、场外合法使用；

(3) 期限灵活任你选：期限品种丰富，购回可提前也可延期；

(4) 资金成本相对低；

(5) 约定购回式证券交易包含两次方向相反的买卖行为股票重新开户，初始交易和购回交易两个过程；

(6) 双方通过场内交易完成资金和证券的收付，规则透明且受到监管；

(7) 证券公司在待购回期间拥有标的证券的所有权，但不得任意处置证券；

(8) 保留投资者相关权益等。

9、标的证券是如何确定的，折算率是怎样的？

答：我公司指定用于约定购回式证券交易的证券，仅限于在上海证券交易所上市的股票、基金和债券。我公司将在上海交易所公布的范围内确定标的证券范围。

我公司标的证券的折算率范围是30%—70%，国债的折算率甚至超过了70%。折算率与证券的类型和期限有关，标的证券越优质、期限越短折算率越高，相反越低。

10、客户交易额度如何确定？

答：客户交易额度是客户在公司通过约定购回式证券交易获取资金的最大金额。

如果个人客户申请开展约定购回式证券交易业务，我公司根据客户普通账户内资产、交易状况、风险测评、个人资产及信用状况等确定其交易额度。

如果机构客户申请开展约定购回式证券交易业务，我公司根据机构偿债能力、机构属性、财务效益、资产情况、开户及交易、发展能力、竞争能力和风险测评等确定其交易额度。

11、完成交易额度的审批并签署《客户协议》后，要进行具体的交易时，需要完成的步骤是哪些？

答：首先，客户需要与营业部说明自己希望进行的具体交易，与营业部确定需要进行交易的证券品种、数量、初始交易日、购回交易日、初始交易金额、购回交易金额等机构办理股票重新开户：约定购回业务材料清单，并：

（1）客户从事约定购回式证券交易，需与营业部确定约定购回式证券交易协议书中的各项交易要素，达成一致后，由客户签署《交易协议书》；

初始交易申报时：

（1）《交易协议书》审批通过后，客户需确保在约定的初始交易日14：00前，其普通证券账户中有足额标的证券，我司会在交易前2日提醒客户补足资金；

（2）如果客户打算撤销初始交易，须在初始交易日14：00前临柜签署书面的《撤销交易协议通知书》；

（3）完成初始交易后，客户普通证券账户将按照规定被限制买入标的证券，交易资金在初始交易日后第二个交易日可用可取；

购回交易申报时：

客户需在购回交易日14：00前确认资金账户中有足额资金，以约定的购回交易金额回购标的证券。我司会在交易前2日提醒客户补足资金，若发生延期或者提前购回，客户需提交延期或提前购回申请。

12、约定购回式的购回利率、购回价格如何确定？

答：购回交易利率为证券公司收取的资金利息率，按一年365日计算。购回利率按期限不同分为14天以内、15-28天、29-91天、92-182天、183-365天五类，约定的交易期限具体落在哪个区间来具体确定。我公司的购回利率同时受、期限、标的证券折算率以及客户信用等级等因素制约，利率范围在7%至9%之间。具体利率由证券公司根据市场情况确定并不定期更改。

客户需支付的购回金额=初始交易金额×（1+购回利率×初始交易日至购回交易日之间的自然日天数/365）

13、什么是履约保障比例？

答：履约保障比例是客户约定购回式证券交易及合并计算的履约保障交易所对应的资产负债比率；

履约保障比例=∑（标的证券数量×标的证券的当前价格）/∑购回交易金额（合计范围为原交易及其关联并合并计算的履约保障交易）

每日终了，公司对交易的履约保障比例进行监控，在比例触线时向客户发出通知。要求客户改善资产状况或了结交易，客户可以选择以新交易（履约保障交易）合并旧交易共同管理的方式或者主动提前购回。

14、当履约保障比例较低时，客户可采取哪些措施？

答：客户在履约保障比例较低时，可采取履约保障交易的方式进行比例提升：

即：客户选择以协商对价新作一笔约定购回业务，采取与旧交易相关联，新交易的证券计入旧交易的履约保障比率的方法，提高客户履约保障比率。

履约保障交易按正常交易的流程申请，但在交易协议书中注明被保障的原交易的合同编号，以便技术系统进行关联，合并计算。提高后的履约保障比率应在150%以上。

同时，履约保障交易的标的证券同样必须是公司标的证券池中的证券，与被保障的原交易采用同样的购回价格，以及相同的购回日期，到期时一并购回。被保障的交易如申请提前或延期，履约保障交易应同时申请提前或延期。

为了方便客户，公司与客户约定，客户可以按照正常交易的流程单独对履约保障交易的标的证券申请提前购回。但是购回后原交易的履约保障比例不得低于150%。

15、客户是否可申请提前或延期购回？

答：客户提出提前购回的，须在拟提前的购回交易日前至少一个交易日提出申请并临柜重新签署《交易协议书》。客户拟延期购回的，延期后的交易总期限不得超过365天，并须在原定的购回交易日前至少一个交易日提出申请并临柜重新签署《交易协议书》。

客户如提前购回，需一次全部提前购回，不得部分购回；延期购回应须全部延期，不得部分延期。更改期限后，整个交易适用的购回利率为提出申请时公司提供给同等条件其他客户相同期限交易的购回利率，并对购回交易金额予以变更。

16、约定购回式证券交易价格执行原则和标准是怎么样的？

答：若发生提前购回或延期购回的，以实际占有天数计算利息，购回利率按照实际期限计算；

发生提前购回的，购回实际期限原则上不得低于14天，若低于14天，按14天计算；

发生违约时，按照1.5倍正常购回利率收取利息，按照违约天数计收。

17、公司要求客户提前购回的情形有哪些？

答：证券公司要求提前购回须满足特定条件：

（1）客户申请交易资格，签署《客户协议》或业务往来中提供的信息存在虚假成分，重大隐瞒或遗漏

（2）履约保障比例等于或低于《交易协议书》约定的最低比例的

（3）客户财务和信用条件恶化，或者出现其他可能会对其到期购回能力造成实质性影响的情形

（4）客户标的证券涉及吸收合并、要约收购、权证发行、公司缩股或公司分立等事件，或者公告暂停上市或终止上市的

（5）标的证券发行人发生重大事项并可合理预见该证券价格将会出现下降

（6）公司与客户约定的其他情形

以下情况属于客户财务和信用条件恶化，或者出现其他可能会对其到期购回能力造成实质性影响的情形，须由营业部及时报告并由总部核实后发起提前购回：

（1）法定代表人变动、工商登记事项变更等对客户财务能力有重大影响或不再符合客户准入条件的

（2）客户拟申请破产或可能或已被债权人申请破产的

（3）客户为第三方提供担保，并因此而对其经济状况产生重大不利影响的

（4）客户涉及重大涉讼、仲裁、行政措施或被财产保全记其他强制措施

（5）客户发生关联交易，且交易金额达到或超过最近经审计的净资产的10%，对其经济状况产生重大不利影响的

（6）客户的法定代表人或主要管理人员涉及违反法律法规或违反上海证券交易所规则的

（7）客户停产、歇业、停业整顿、被撤销或营业执照被吊销

（8）客户签署对其经营和财务状况有重大负面影响的合同

18、公司与客户协商延期购回的情形有哪些？

答：若购回交易日为非交易日，则自动顺延至下一交易日执行，但延期后该笔约定购回总期限不超过365天，若到期客户不能购回的、非客户原因引起的购回失败，证券公司可以与客户协商延期购回，如果双方协商一致，则该购回交易可以延期购回，但延期后该笔交易的约定购回期限不超过365天。

19、客户出现违约将如何处置？

答：（1）客户在初始交易日出现违约，公司将取消客户交易，加入客户违约记录，并酌情调整客户资信等级，按照协议约定向公司支付违约金额，若公司放弃追索权利，则无需支付；

（2）客户在购回交易日出现违约，公司将记录客户违约，收取违约金，并视情况与客户延期购回，或者向交易所申报终止购回并申请对客户提交的标的证券进行违约处置。公司以处置后的款项与客户进行结算。多余部分退还客户，不足部分由客户继续偿还。处置后向上交所书面报告违约处置结果。

20、标的证券权益处理方法？

答：上海交易所上市证券：

（1）如红利、红股等由股东权益由登记结算公司在股权登记日将证券公司专用证券账户中生成的权利划转给客户，需支付对价的权利由客户自行行使。公司将及时提示客户由于除权因素引起的履约保障比例下降情况，要求客户进行履约保障交易。

（2）待购回期间，相关证券发行人公告出席股东大会、提案、表决等基于股东或持有人身份而享有的权利等事项时，公司应当通过第三方邮箱发出邮件，提示客户并就权利的行使征求客户意见，客户如需行使投票权等基于股东或持有人身份的权利时，须按约定在行权截止日前向公司提出书面申请，由公司按照客户意见代为行权。

深圳交易所上市证券：

（1）待购回期间，标的证券产生现金分红、债券兑付本金利息、送股、转增股份的，红利、本金利息或新增股份全部留存于证券公司相应账户内，由证券公司在购回交易时一并返还给客户。

中国结算深圳分公司在办理以上权益分派时，将代为计算个人客户因待购回标的证券产生现金红利、利息和红股等权益而应缴纳的所得税金额，其他纳税事宜由证券公司、客户或相关代扣代缴义务人依法办理。

（2）待购回期间，标的证券发生配股的，证券公司应在权益登记日（R日）的下一个交易日（R+1日）向深交所提交返还配股权的申报，经深交所确认后，由中国结算深圳分公司在R+1日闭市后将配股权划转至客户证券账户。

（3）待购回期间，标的证券发生老股东配售方式的增发和配售债券，证券公司与客户之间应当约定证券公司不得行使优先认购权。客户需要行使优先认购权的，应最迟于权益登记日的前一个交易日提前购回。客户不提前购回的，视为放弃优先认购权。

（4）投票权的行使同上海。